Низкие объемы не подтверждают улучшение технической картины в акциях Норникеля
Новая торговая неделя в бумагах Норникеля стартовала продолжением консолидации последних недель. С утра акции коснулись уровня 24 800 руб., после чего активизировались покупатели. По итогу дня котировки вернулись выше 25 000 руб. и даже прошли 200-периодную скользящую среднюю.
Казалось бы, техническая картина чуть улучшилась, однако объемы остаются пониженными, что не подтверждает смену сентимента. Стохастик на часовике зашел в зону перекупленности, ограничивая потенциал безоткатного роста. То есть при прочих равных наиболее вероятным краткосрочным сценарием остается боковик.
Сейчас все внимание должно быть приковано к объемам. Выйти из тягучего движения в сложившемся диапазоне не так просто, особенно учитывая отсутствие драйверов. Условными границами сложившейся консолидации можно обозначить 24 800–25 300 руб., до слома одной из границ на импульсное движение рассчитывать сложно.
Внешний фон сегодня с утра смешанный. Американские индексы после закрытия нашей дневной сессии в понедельник выросли. Азиатские рынки сегодня торгуются разнонаправленно и не показывают единой динамики. Фьючерсы на снижаются на 0,2%, в плюсе на 0,5% и находится в районе $74,9. Все это позволяет предположить, что при сохранении внешнего фона открытие пройдет вблизи закрытия предыдущего дня.
С 2009 г. акции Норникеля находятся в большом up-тренде. Импульсы роста чередуются с периодами боковой консолидации, просадки довольно быстро выкупаются, свидетельствуя о силе тенденции.
Трендовые индикаторы на недельном таймфрейме смотрят наверх. Последняя коррекционная волна от максимумов мая была связана со снижением цен на ключевые металлы компании, укреплением рубля, а также введением экспортных пошлин. Из-за отката была оформлена медвежья дивергенция по RSI. Тем не менее потенциал сигнала уже отработан, а выкупная свеча с длинным хвостом отражает активизацию покупателей на локальных минимумах.
На недельном интервале ключевой поддержкой можно обозначить 22 000 руб. Уровень вряд ли будет достигнут в рамках текущей волны, если не появятся новые негативные драйверы. Основная зона сопротивления проходит около 27 000–27 500 руб. В случае ее пробоя цели сместятся к 28 700 руб.